Середня трудова пенсія в Україні сьогодні — 5,385 гривень, а це десь 140 доларів. Статистика показує, що на початок 2024 року в Україні зафіксовано понад 10 мільйонів пенсіонерів, 51% з яких отримують пенсію в менш ніж 4,000 гривень.
Не потрібно бути математичним генієм, щоб зробити кілька важливих висновків, побачивши ці факти.
- Доля населення похилого віку в Україні нагадує шлях у безодню.
- Якщо народ сподівається, що уряд забезпечить їм якісне життя на пенсії, то сподіватися їм доведеться дуже довго.
- Рятуватися від бідної та голодної пенсії людям доведеться самим.
Тому давайте організуємо власне майбутнє, а саме — створимо пасивний капітал, який стане основою вашого доходу на пенсії. Перш за все розглянемо потенційні джерела пасивного доходу.
Нерухомість
Багато хто дивиться на нерухомість як на джерело потенційного пасивного доходу.
Давайте будемо говорити конкретно. Скажімо, вам сьогодні тридцять років. Ваш щомісячний дохід — 80,000 гривень ($2000). Ви одружені, у вас є дитина. Ви хочете припинити працювати в 55 років, тобто через двадцять п'ять років, і після цього жити з пасивного доходу до кінця життя. Оскільки ви ощадливі та припускаєте, що ваша дитина вже буде дорослою на той час, то вам і вашій дружині цілком вистачить щомісячної пенсії, скажімо, у ті самі $2000 у сьогоднішніх грошах. Жити з оренди нерухомості цілком логічний варіант для пасивного доходу.
Але ось деталі, які вам варто мати на увазі.
Насамперед, статистика показує, що потенційний дохід від оренди нерухомості рідко перевищує 7% річних. Це означає, що для того, щоб приносити $2000 на місяць як пасивний дохід ($24 000 на рік), ваша нерухомість має мати вартість близько $343 000 ($24 000 / 7% = $343 000). Тобто вам потрібно придбати нерухомість за $343 000 (скажімо, квартиру) і потім здавати її в оренду за $2000 на місяць, на які ви будете жити.
Де знайти гроші для купівлі нерухомості?
Взяти іпотечний кредит під 18-20 відсотків на двадцять років? Ну, навіть якщо ви знайдете кредит під 15 відсотків, це означатиме, що ви будете витрачати на обслуговування кредиту близько $51 450 на рік (близько $4300 на місяць). Поки виходить, що це не тільки невигідно, а й навряд чи взагалі можливо!
Початковий ремонт
Уявіть собі, після придбання цієї нерухомості, вам доведеться зробити початковий ремонт для того, щоб довести цей об'єкт до стану, коли його можна буде «здати» в оренду. Скільки це коштуватиме? П'ятдесят тисяч доларів, сто тисяч доларів?
Ремонт після зміни орендарів
Після кожного орендаря знадобиться додатковий ремонт, тому що люди мають тенденцію знищувати орендовану нерухомість. Це додаткові витрати, які треба буде врахувати. Крім того, не варто недооцінювати фундаментальні ризики псування майна — квартири іноді горять або ж затоплюються — а отже, будуть страхові витрати.
І також не забувайте про ризик падіння цін на нерухомість. Донедавна в Україні існувала думка, що нерухомість — чудова інвестиція, адже ціни на неї тільки зростають. Але все перевернулося через деякі кризи й війну. Із середини 2000-х років ціни на нерухомість впали в кілька разів, що ніяк не компенсується орендною платою.
Отже, ось що потрібно пам'ятати про нерухомість:
- По-перше, для придбання нерухомості вам все одно треба буде накопичити капітал на її купівлю, тому почніть відкладати гроші.
- По-друге, коли ви накопичите ці $343 000 у нашому прикладі, ви маєте вирішити, куди краще інвестувати гроші — у фінансові інструменти, що можуть принести 10% річних у твердій валюті та вище, або в нижчу прибутковість у гривнях від оренди, яка регулярно знецінюється.
Депозит у банках
Заощадження в банку є потенційним джерелом пасивного доходу. Але ще до підняття теми прибутковості депозитів вам треба обміркувати тему надійності ваших грошей. У світі надійними банками можна назвати насамперед державні, їм не дадуть провалитися, і це робить їх повністю захищеними для вкладників. В Україні теж є державні та приватні банки, проте, сьогодні депозит у доларах у цих банках — а я завжди дивлюся тільки на інвестиції у твердій валюті — приносить не більше 3% річних. Якщо відкладати 15% від зарплати, скажімо, $2000 щомісяця (тобто $300), то з річною прибутковістю 0,01% — 3%. У період з 30 до 55 річного віку ви нашкребете всього 133 тисячі доларів в заощадженнях у найкращому випадку. І після цього дізнаєтеся, що інфляція фактично з'їла ваші заощадження.
Ні, депозит у банку — це не дуже правильний шлях. Тому, ми виключаємо цей підхід до створення свого джерела пасивного доходу в майбутньому.
Власний бізнес
Люди іноді думають: «О, час піти з роботи, адже працювати на когось — не дуже перспективно для моїх фінансів, треба відкрити власний бізнес».
Якщо у вас раніше не було свого бізнесу і ви думаєте про те, щоб відкрити його, і сподіваєтесь, що це вам забезпечить старість — раджу спочатку серйозно подумати.
Власний бізнес — рішення непросте. Запустити справу, тим паче успішну, дуже складно. Статистика показує, що переважна більшість нових компаній закриваються в перший рік життя. Але якщо вам усе-таки хочеться спробувати, і ви вірите, що не належите до більшості, майте такі на увазі наступні теми:
- По-перше, підготуйтеся до того, що ваші вечори і вихідні належатимуть не вам, а вашому бізнесу.
- По-друге, готуйтеся до того, що прибутків, ймовірніше, одразу теж не буде. А коли вони з'являться, то часто бувають непостійними та нестабільними.
- По-третє, з новим бізнесом з'являється маса неочікуваних зовнішніх ризиків: непередбачувані витрати, прибутки, менші, ніж прогнозували. Персонал — велика тема, бо людьми треба керувати, мотивувати і контролювати їх. А це, як-то кажуть, нові «скіли», які вам треба одразу набути. З часом успішні бізнесмени не створюють свій капітал у касі свого бізнесу. Вони перекладають дивіденди у інвестиції.
Тому бізнес — хоча ідея і звучить заманливо — затія не для всіх. Якщо ви хочете через певну кількість років — скажімо, 20-30 — мати гідний пасивний дохід, то ви зобов'язані собі, досягнути цього незалежно від зовнішніх обставин. Це означає, що ви маєте оперувати в тому середовищі, яке не залежить від криз у країні, девальвації валюти та від загальної ситуації.
Спекулятивні фінансові інструменти
Розгляньмо ще одне потенційне джерело пасивного доходу, яке стало досить популярним в Україні останніми роками. Це інвестиції в спекулятивні інструменти, як-от Forex, ф'ючерси, бінарні опціони, «пенністоки», криптовалюти (мемкоїни) тощо.
Перераховані інструменти — високоризикові. На практиці вони мало чим відрізняються від казино. Я розумію, що іноді руки просто сверблять піти і пограти в казино. Плюс, скрізь повно реклами про те, як люди «швидко розбагатіли», торгуючи перерахованими інструментами. Ми всі реагуємо на рекламні провокації, особливо коли нам показують успішних молодих людей, які багато заробляють і щасливі.
Пам'ятайте, що у рекламах актори — не справжні люди. І знайте, що заробити гроші, послідовно торгуючи цими інструментами, так само, як прогодувати себе, граючи в рулетку (ті, хто ходять у казино, знають, що це, як правило, неможливо). Вони йдуть просто пограти і насолодитися цим — і всі сподіваються, що це задоволення не буде багато їм коштувати.
Є одиниці, які реально живуть, заробляючи гроші в казино. Я навіть знаю одного американця, який професійний гравець у покер. Але ці виграші рідкісні, а такі люди обов'язково є професіоналами власної справи. Вони витратили багато років на вдосконалення ремесла, а більшість із нас не в цій категорії.
Ви не зможете за короткий період і послідовно створити собі регулярний і стабільний пасивний дохід, торгуючи Forex, ф'ючерсами, опціонами, «пенністоками» та іншими подібними інструментами. Цього не вийде, і що раніше ви це зрозумієте, то менше це вам коштуватиме.
Висновок перший: не плутайте азартні ігри із сімейними заощадженнями та заощадженнями на пенсію. Як кажуть в Одесі, це «дві великі різниці». Висновок другий: займатися азартними іграми — це про отримання емоцій, але не про пенсійний капітал.
Який варіант є надійним джерелом майбутнього пасивного доходу?
1. Подумайте і постарайтеся порахувати, скільки вам потрібно буде грошей як пасивного доходу в майбутньому, скажімо, на пенсії? Цей підрахунок має бути виражений у сьогоднішніх грошах. Тобто ви не повинні думати про те, яка сума вам потрібна через 25 років. Думайте, орієнтуючись на сьогоднішні життєві витрати.
Наприклад, уявіть собі, як ви будете жити через 25 років. Якщо у вас вже є діти, то через 25 років вони будуть уже дорослими і вже не будуть жити з вами. Тобто в майбутньому не буде деяких витрат, які є зараз через те, що у вас вдома живе більше членів сім'ї.
Більшість людей висловлює свій бажаний пасивний дохід на пенсії як відсоток від сьогоднішнього доходу або навіть сьогоднішніх витрат. Наприклад, якщо ви сьогодні отримуєте 80 тисяч гривень в Україні, то люди кажуть так: «Ну гаразд, 85 відсотків від цієї суми в сьогоднішніх грошах, тобто 68 тисяч гривень. Я готовий жити на цю суму на пенсії».
2. Отримавши цю суму в 68 тисяч гривень, вам одразу ж треба її перевести у тверду валюту за сьогоднішнім курсом, щоб визначити суму майбутнього пасивного доходу у валюті. Отримана цифра тут буде вашим бажаним майбутнім пасивним доходом, на який ви будете робити приціл у ваших заощадженнях та інвестиціях.
У нашому прикладі ми використовуємо американський долар, і оскільки ми отримали 68 тисяч гривень як бажану суму вище, ми її переводимо за якимось курсом, (для прикладу розрахунків 40:1), і в нас виходить, що нам потрібна сума в $1700 як майбутній щомісячний пенсійний дохід.
3. Перерахуйте отриману суму вище, враховуючи інфляцію. Ось це нелегкий момент — але вирішуваний. Сенс тут дуже простий. Інфляція знищує з часом купівельну спроможність грошей. Погодьтеся, що $1700 сьогодні не дадуть тієї ж якості життя через 25 років, що вони купують сьогодні. Тому нам потрібна інша цифра. Нам потрібно з цих $1700 вирахувати, індексуючи до інфляції, нову суму, яка реально буде в майбутньому дорівнювати сумі в $1700 сьогодні.
Статистика показує, що 3 відсотки як щорічний темп інфляції річний у доларах — це правильний рівень для підрахунків. Але є більш легке правило для підрахунків. Якщо ви бажаєте почати отримувати свій пасивний дохід через 25 років, то просто подвійте сьогоднішню цифру, з якою визначилися. У нашому прикладі ми подвоюємо суму $1700 і отримуємо $3400.
Тобто через двадцять п'ять років вам буде потрібен щомісячний дохід у $3400, щоб він якісно дорівнював $1700 сьогодні.
4. Помножте отриману суму на 12, щоб отримати бажаний річний пасивний дохід. Тобто ми беремо $3400, множимо на 12 і розуміємо, що наш бажаний річний на пенсії має бути $40 800.
5. Щоб вашого пасивного доходу вистачило вам до кінця вашого життя на пенсії, дуже важливо, аби сума пасивного доходу покривалася щорічним заробітком від інвестицій. Що це означає? Для того, щоб забезпечити собі пасивний річний дохід на пенсії в $40 800, вам потрібно буде на момент виходу на пенсію мати суттєву суму, яку ви під час пенсії будете інвестувати, щоб пасивний дохід від інвестування повністю компенсував ці ж $40 800, які ви будете витрачати.
Давайте пройдемося по цій математиці, щоб усе було зрозуміло. Скажімо, що в період накопичення (тобто протягом наступних 25 років) ви зможете інвестувати під 10% річних. І давайте припустимо, що під час пенсії основна частина грошей теж буде приносити 10% річних. Яка сума вам потрібна в заощадженнях, щоб забезпечити щорічний дохід у $40 800 на пенсії?
Звичайно ж, $408 000! Саме ця сума вам заробить $40 800 на рік ($408 000 x 10%) і повністю покриє вашу пенсію в $40 800.
Тобто за наступні 25 років, у нашому прикладі, вам потрібно накопичити заощадження на суму в $408 000, що, як ми показали, забезпечить пенсію в $40 800 на рік. І зауважте, що тут виходить ще дещо цікаве. Оскільки всі витрати з пенсії заповнюються доходом від інвестицій (під 10% річних), то сума заощаджень не зменшується ($408 000). Вона вкладена в інвестиції і залишається вашим дітям як спадщина!
Ставка дохідності 10% у доларі США використовується не просто так. Це історичні показники фондового ринку за останні більш ніж 100 років. І я б хотів зауважити, що така дохідність генерується найкращими світовими компаніями, які ви знаєте, продуктами і послугами яких користуєтесь ви, я і весь цивілізований світ.
Що цікаво, ця дохідність може бути вищою, якщо ми збиратимемо портфель та керуватимемо ним, але для цього потрібні компетенції. У нашому ж випадку це модель пасивного інвестування, яку використовують звичайні люди у США, в країнах Європи тощо. Також пенсійна система Норвегії підвʼязана під фондовий ринок. Такі інститути світу, як Oxford, капітал якого більше $250 млрд — теж тримають свій капітал у активах фондового ринку. Тому в багатьох країнах світу дана модель працює на державному рівні, де капітал пожежників, військових, лікарів і не тільки, зберігається саме тут.
Для нас це нове. Тільки з 2017 року в Україні вийшов закон про легальне розміщення своїх коштів на закордонних рахунках. Наш лексикон почав збагачуватись різноманітними термінами. У кожній країні існують певні стандарти регулювання, оптимізації податків та певних особливостей. Звісно, без компетенцій буде важко, але здобути їх можна. Все починається з індивідуального фінансового плану. Тому інвестувати у фонди доступно, надійно та безпечно не тільки для американців, але й для українців.
Якщо дослухаєтеся цих порад і правильно організуєте власні фінанси, ви поставите своє життя на прогнозований шлях до забезпечення фінансового майбутнього і пенсії без стресу. Вдалого шляху!
