Мягкий металл: выгодно ли сейчас вкладывать деньги в золото в Украине

У рынка золота неплохие перспективы в 2020 году/pixabay

У рынка золота неплохие перспективы в 2020 году/pixabay

Золото уже много сотен лет считается надежным и высоколиквидным активом. Его запасы в мире ограничены, а добыча требует немалых финансовых затрат, поэтому, по прогнозам аналитиков, ценность золота будет только расти. О том, насколько инвестиции в золото представляют собой стабильный и надежный вариант в 2020 году, читайте в материале The Page.

Цены на золото, как и на любой инвестиционный актив, склонны к колебаниям. На украинском рынке изменение цены на золото зависит от курса гривны к доллару США. А поскольку реальная стоимость золота на мировом рынке измеряется именно в долларах, ослабление гривны против доллара приводит к росту цен на «желтый металл» в Украине.

Повлияла ли пандемия коронавируса на мировые цены на золото? Однозначно да. «Цена золота (XAU/USD – лондонский фиксинг за 1 тройскую унцию в долларах*) с начала пандемии, когда рынки 21 февраля 2020 года начали свое снижение, поднялась на +3,6%», – говорит Степан Джус, аналитик инвестиционной компании ООО «Фридом Финанс Украина».

Telegram Logo

При этом, по его словам, четкое падение произошло только после 9 марта (-12,8%), когда упали цены на нефть. После чего золото (GOLD) росло в стоимости на протяжении всего периода карантина и достигает сейчас $1730,9 за тройскую унцию (то есть +17,5% с 20 марта по 12 июня 2020 года).

Если вы собираетесь инвестировать в золото, то в первую очередь важно определиться со способом. Самыми популярными считаются открытие обезличенных (металлических) счетов, покупка слитков золота в банке, торговля золотом на финансовых рынках с помощью брокера, вложение денег в золотые монеты, инвестирование в акции золотодобывающих компаний и инвестиции в ювелирный бизнес. Чтобы выбрать, в какое золото лучше инвестировать именно вам именно сейчас, нужно изучить преимущества и недостатки каждого из них.

Например, открытие металлического счета привлекает простотой покупки и хранения актива: инвестор открывает в банке счет и кладет на него сумму, равнозначную стоимости нужного ему количества золота. Вложенные средства хранятся в металлическом эквиваленте и не выдаются клиенту на руки.

Минусом такого способа являются небольшие проценты по счету (около 1,5-3% в год) и незащищенность инвестиций в случае финансовых проблем у банка, в котором оформлен металлический счет. Кроме того, важно понимать, что подобные вложения – это однозначно долгосрочные инвестиции в золото, поскольку цена драгметалла куда менее изменчива, нежели валюты.

Популярный способ инвестировать в физическое золото – покупка золотых монет. Однако следует отличать коллекционные монеты, имеющие историческую ценность, от инвестиционных, которые являются по факту обычным золотом в форме монеты. Очевидно, что коллекционные монеты являются более ценными, при этом заполучить их в разы сложнее, чем инвестиционные.

Чтобы понять, выгодно ли покупать золотые монеты, инвестору нужно быть готовым как минимум к 3-5 годам ожидания, так как ценность этого актива растет со временем. Главное преимущество вложения денег в золотые монеты – то, что они не облагаются НДС. Главный же недостаток – необходимость иметь специальные знания по нумизматике, а в идеале еще и хорошие связи, благодаря которым можно будет избежать убыточной инвестиции.

Как правильно вкладывать в золото и выгодно ли покупать его сейчас, в условиях продолжающейся пандемии и сложной экономической ситуации в мире? Аналитик «Фридом Финанс Украина» Степан Джус рекомендует использовать такие инвестиции только в качестве защитного актива и в размере не более 10-15% инвестиционного портфеля.

«Не нужно заходить на большие позиции, поскольку мы приближаемся к историческим максимумам и таргету цены в $1,9-2 тыс. (+11,2%), – объясняет Степан. – Сейчас ситуация неоднозначная и напряженная, поскольку коридор цен на золото уже целых два месяца находится в пределах от $1,68 тыс. до $1,75 тыс. (коридор — $75). В случае повторного карантина или второй волны рецессии цена может подняться до максимума или упасть вниз на -19,4%, до $1,45 тыс. за унцию при условии увеличения добычи и возобновления мировых экономик».

Если вы все же решились инвестировать в золото прямо сейчас, то к выбору способа вложения стоит отнестись с особой щепетильностью.

Аналитик Степан Джус рекомендует обратить внимание на такие финансовые инструменты, в которые можно инвестировать на основе золота: ETF (Exchange Traded Fund), например, WORLD GOLD TRUST SPDR GOLD MINISHARES TRUST (GLDM); фьючерсы на золото, например, GOLD FUTURES (JUL 2020) (ZGN2020); золотодобывающие компании, например, BARRICK GOLD CORPORATION (GOLD), канадская GOLDMINING INC (GOLD). По словам эксперта, физическое золото сейчас не даст значительного эффекта, а продать его будет сложнее и менее ликвидно.

Каковы перспективы у рынка золота в современных условиях? Степан Джус отмечает: хотя золото и является универсальной валютой для сохранения ценностей на земном шаре, сейчас оно деглобализируется. «Mocatta, самый крупный дилер золотых слитков, давно раскручивается и хранится в Scotiabank», – отмечает Джус.

По его словам, JPMorgan — ведущий банк слитков США — все более неохотно и медленно принимает новых контрагентов. Во время мартовских сбоев в туристической сфере унцию золота можно было видеть в арбитраже цен с разницей около $90 между рынками, скажем, в Цюрихе, Нью-Йорке и Лондоне.

«В недавнем прошлом разница в $1,5 привела бы к распределению капитала. Ввиду этого торговля золотом должна стать привлекательным бизнесом для инвесторов с опытом работы в арбитраже», — уточняет Джус.

По мнению аналитика, сейчас растет интерес к золоту со стороны институциональных инвесторов, которые наблюдают друг за другом и требуют подтверждения у обычных пенсионных консультантов. А цены, несмотря на наивысшие показатели 2020 года, продолжают проявлять тенденцию к росту.

«Новые мировые лидеры по торговле золотом – это не англосаксонские банкиры и не еврейские «двоюродные» семейства, которые были золотым истеблишментом последних столетий, – делится Джус. – У этих новых лидеров разное этническое происхождение, и часто они сосредотачиваются на отдельных странах, которые мы снисходительно называем рынками, которые развиваются (emerging markets)», — объясняет эксперт.

При этом Лондонская ассоциация рынка слитков решительно выступает против торговли золотом из стран конфликтов, с детским рабством и т.д. «Глобальная политическая и экономическая фрагментация приводит к долгосрочному увеличению спроса на монетарное и финансовое золото. Однако увеличенная энергия со стороны покупки не вернет доминирования традиционных банков и семей, которые были предыдущими хозяевами золота», — предупреждает Джус.

Вывод простой: несмотря на нестабильность и довольно туманное будущее мировой экономики, инвестировать в золото стоит. Какой бы способ вложения вы ни выбрали – слитки, монеты, ювелирное производство или любой другой, – наберитесь терпения. Несмотря на то что золото не дает быстрой прибыли, в качестве надежного защитного актива оно все еще остается лидером.

Warning icon Ошибка в тексте? Выделите её мышкой и нажмите: Ctrl + Enter

Комментарии

Все новости

Зиме навстречу. Начало отопительного сезона в Украине под угрозой срыва – «Нафтогаз»

В стране 109 предприятий-тепловиков (из 1316) не выполняют требования законодательства о минимальном уровне расчетов для получения газа в рамках публичных специальных обязательств (ПСО). Об этом сообщил «Нафтогаз Украины».

Разумков созвал очередное внеочередное заседание Рады. На этот раз по «вопросу Сытника»

Сегодня, 14 июля, состоятся два внеочередных заседания Верховной Рады. Второе откроется сразу после окончания первого. Оно созвано по инициативе 150 народных депутатов.

Главное за 13 июля от The Page

Самые важные новости бизнеса за 13 июля в ежедневной подписке от The Page. С нами вы не пропустите ничего из того что действительно заслуживает внимания